연금저축 vs IRP, 900만원 어디에 넣는 게 이득일까

연말정산 시즌이 슬슬 다가온다. 매년 이맘때면 "연금저축 채울까, IRP 채울까" 하는 고민이 반복된다. 나도 처음엔 둘이 뭐가 다른지도 몰랐다. 그냥 회사에서 IRP 하나 만들어준 걸로 끝인 줄 알았다.

근데 이게 은근히 중요하다. 둘 다 세액공제를 받지만 성격이 꽤 다르다. 잘못 넣으면 나중에 돈 꺼낼 때 발목 잡힌다. 오늘은 이 둘을 실제 숫자로 비교해보고, 나라면 어떻게 나눠 넣을지 정리해보려고 한다.

일단 세액공제 한도부터

연말정산 시즌을 앞두고 자료들을 다시 확인해보니 2026년 기준 연금계좌 세액공제 한도는 여전히 연 900만원이다. 여기서 헷갈리는 게, 이 900만원이 연금저축과 IRP를 합쳐서 900만원이라는 점이다.

• 연금저축: 단독으로는 연 600만원까지
• IRP: 연금저축 포함해서 합산 900만원까지

그래서 사람들이 가장 많이 쓰는 조합이 "연금저축 600만 + IRP 300만 = 900만"이다. 연금저축만으로는 600이 최대라 나머지 300을 IRP로 채우는 식이다.

세액공제율도 보자. 총급여 5,500만원 이하(종합소득 4,500만원 이하)면 16.5%, 그걸 넘으면 13.2%다. 한도는 소득 상관없이 900만원으로 똑같다.

한번 계산해보자. 900만원을 꽉 채웠을 때:

소득 구간	공제율	환급액
총급여 5,500만원 이하	16.5%	148만 5천원
총급여 5,500만원 초과	13.2%	118만 8천원

연말정산에서 최대 148만 5천원을 돌려받는다는 얘기다. 900만원 넣고 148만원 돌려받으면 그 자체로 수익률 16.5%인 셈이다. 어디서 이런 수익을 확정으로 주나. 이게 연금계좌의 진짜 매력이다.

그럼 둘은 뭐가 다른가

세액공제만 보면 똑같아 보이는데, 실제로는 세 가지에서 갈린다.

첫째, 투자할 수 있는 상품. 연금저축(펀드 기준)은 주식형 ETF나 펀드에 100% 투자할 수 있다. 반면 IRP는 규제상 위험자산에 70%까지만 넣을 수 있다. 나머지 30%는 예금이나 채권 같은 안전자산에 깔아둬야 한다. 공격적으로 굴리고 싶다면 연금저축이 자유롭다.

둘째, 중도인출. 이게 진짜 중요하다. 연금저축은 급하면 일부 인출이 가능하다. 물론 세액공제 받은 원금이랑 수익엔 16.5% 기타소득세가 붙지만, 어쨌든 뺄 수는 있다. IRP는 원칙적으로 부분 인출이 안 된다. 무주택자 주택 구입, 요양, 파산 같은 법정 사유가 아니면 해지밖에 없다. 목돈이 묶인다는 뜻이다.

셋째, 수수료. IRP는 계좌 운용·자산관리 수수료가 따로 붙는 경우가 있다. 요즘은 비대면 가입하면 수수료 면제해주는 증권사가 많아서 예전보단 덜하지만, 가입 전에 꼭 확인해야 한다. 연금저축펀드는 보통 이런 계좌 수수료가 없다.

그래서 나라면

솔직히 정답은 없다. 근데 나라면 이렇게 나눈다.

연금저축 600만원을 먼저 꽉 채운다. 이유는 단순하다. 상품 선택이 자유롭고, 급할 때 그나마 인출이 가능하니까. 중도인출을 권하는 건 절대 아니지만, 사회초년생이거나 목돈 나갈 일이 언제 생길지 모르는 상황이라면 "뺄 수 있다"는 유연성이 심리적으로 크다.

나머지 300만원을 IRP로 채운다. 어차피 연금저축은 600이 한도라 900을 다 채우려면 IRP가 필요하다. IRP는 완전히 묶인다는 걸 각오하고, 대신 안전자산 30% 비중을 채권형이나 예금으로 깔아 방어막처럼 쓴다.

여기서 하나 덧붙이면, 900만원을 다 채울 여력이 안 되는 사람이 훨씬 많다. 월 75만원씩 1년이면 900만원인데, 이게 사회초년생한텐 부담이다. 그럴 땐 무리하지 말고 연금저축부터 형편껏 넣는 걸 추천한다. 세액공제 받자고 생활비 쪼들리면 본말전도다. 우리 집도 처음엔 월 30만원으로 시작했다.

마무리

정리하면, 유연성은 연금저축이 낫고, IRP는 900만원 한도를 마저 채우는 용도로 쓰면 깔끔하다. 둘 다 세액공제라는 확정 수익이 있으니, 여력만 된다면 안 하는 게 손해에 가깝다.

다들 연금계좌 어떻게 굴리시는지 궁금하다. 연금저축 몰빵인지, IRP까지 꽉 채우는지 댓글로 알려주시면 좋겠다.

※ 이 글은 개인적인 정보 공유이며 투자 권유가 아닙니다. 모든 투자 판단과 책임은 본인에게 있습니다.